月々返済する必要がない

通常のローンと違い、月々の返済が不要であることもメリットです。貯蓄や公的年金だけでは老後生活に不安を感じているなら、リバースモーゲージの月々返済が不要という制度は非常に効果的なものです。

また、リバースモーゲージは住宅ローンとは異なり、高齢者でも利用できる制度です。老後資金の問題を解決できる有効的な手段となることが期待されています。

利用年数のリスク

リバースモーゲージは、契約者の死亡後に抵当目的となる不動産を売却し、債務回収することを前提とした制度です。

融資期間は「終身契約」や「20年」など金融機関によって変わります。融資期間が短い契約では、利用者が期間を超えて長生きしまうこともあるでしょう。

利用年数が想定以上の長期的になると、融資額が担保となる不動産の評価額をオーバーして”担保割れ“が発生してしまいます。

返済が難しいと判断されると、債務回収のための抵当権が実行され、利用者は自宅と融資を同時に失ってしまう事態もあり得るのです。

不動産評価額の変動リスク

受けられる融資額は契約時の不動産評価額に応じて設定されますが、不動産の評価額は経済や市況の変化とともに変動するものです。

リバースモーゲージの契約後に不動産の価値が大きく下落すれば、不動産の評価額も必然と低下することになります。この場合も”担保割れ”の可能性があります。

もし不動産評価額がリバースモーゲージ契約時よりも下がってしまった場合、「融資限度額の減額」や「契約期間中の一部元本返済」といった対応が必要になるかもしれません。

担保条件が限定的

不動産評価においては経年劣化が大きい建物についての評価は小さく、経年劣化のない土地に評価の比重をおいています。そのため、リバースモーゲージの担保条件は「戸建て」に限定されてしまう傾向が強くなっています。

とは言え、最近では都心部を中心にマンション需要が徐々に高くなってきているため、マンションも担保対象とする金融機関は増えつつあります。マンション保有者からのニーズも高まり、今後は更なる制度変更を期待できるかもしれません。